250905--FOMC前的分...

分清楚根本原因和直接原因，不要当对小作文找解释的火鸡科学家。根本原因是海外宽松预期强化，直接原因随便是啥都行，可以是盘后公布XXX被抓，可以是反内卷，可以是XX加单，都不重要，钱比货多的时候先研究钱，资产价格是货币现象。

今天商品有个AI写一眼假的“反内卷九大行业”，但商品先涨为敬；股这边有扎克伯格嘴炮CAPEX和谷歌TPU线进展给nv链+博通链续命景气；随后地产收储、消费刺激端子都来了。

这个情况我个人建议思考外因，因为上次这种“看不懂基本面的大涨”在8月22号夜盘，那个鲍威尔在杰克逊霍尔会议上放鸽的时刻，股债商品贵金属共振大涨。至于当时传的多晶硅收储、煤炭矿难重要么？都是涨完了后找原因，不要当火鸡科学家。

彼时也有纠结“xx地矿难影响到底有没有那么大”的讨论，但确实不重要；大水面前啥都能涨，总统按着美联储降息这种宽货币的好事情一辈子没几回的；硅谷巨头三句话就多掏出三倍雅江水电站投资的好事儿一辈子也没几回的。管他真的假的？假的那也是以后的事了。