悲观的预期和悲观的现实 开年...

悲观的预期和悲观的现实

开年以来，股市连续调整了三个周了。

不少人把它归结为经济不行，但这种解释没法回答一个问题：去年经济更不行，下滑的斜率更大，但全a看起来很好，大家都扎堆儿到了新能源和军工及小票，为什么现在突然这条路走不通了？

有人会说，美联储马上要加息了？但是，咱们央行已经降息了10bp，宣布中美货币政策完全脱钩了，为啥还是不行呢？

最终还是得回到那个解释，我们在经历一次大切换——新旧&大小，又切得不是那么顺畅。结果就造就了当下的这个局面。 所以，我一直在讲，不是因为经济预期不行，也不是因为宽信用遭受阻力，就是切换得不顺畅。等系统切完了就好了。

周末我又听到了很多悲观的言论。 我就想起了以前写的一篇文章《 》，那篇文章里有一个特别有趣的例子， “猴子和小孩都无法思考未来——前者没有能力，后者还没学会。 我们经常会问小孩一个问题：你长大后想要干什么？小孩子常常被这个问题搞糊涂，他们可能会给出“卖糖人”、“攀树人”之类的答案。成年人为此窃笑不已。” 事实上，这帮小孩子很鸡贼地去回答了另一个问题“你现在想干什么”。小孩子不知道自己以后想干什么，因为他们根本不懂“以后”是什么意思。然而，提问的成年人并不清楚这一事实。

我认为皮亚杰的研究思路是对的，多研究研究小孩和猿猴，让我们成年人搞清楚我们的基底层在哪里。 在某种程度上我们成年人也是小孩子，小孩子牢牢被现在捆住，我们成年人也好不到哪里去。 连续跌三个周，基本上我们的心态也被现在套死了。 管你什么模型、央行降息、宽信用预期，一切都被捆得死死的。

继续保持怀疑的球友可以继续保持怀疑，但是，你可以先把“卖糖人”这个想法放到自己的脑海里，看看自己此刻的悲观到底是不是因为现实捆绑的。 这种验证会很有意思，他能帮我们真正了解自己。

当我了解了“卖糖人”的实质之后，我是不怎么相信所谓的“市场悲观预期”有任何预测能力，“市场悲观预期”只是在反馈当下不怎么好的现实罢了。 说实话，我们人类的预测能力真的很差。

马上要进入春节假期了，有朋友让我推个书单，我精选了一些我认为能产生帮助的，其中《 》主要讲我们人类设想未来的机制以及这个能力有多么垃圾。这对理解这一个月左右的市场很有帮助。

投资除了了解市场，更需要了解你自己。

ps：书单如下 《 》 《盲眼的钟表匠》 《红皇后效应——性与人性的演化》 《 》 《认知——人行为背后的思维与只能》 《 》