二月麦
**【招商机械】重视低位物理A...
**【招商机械】重视低位物理AI标的：思看科技** AI落地物理世界的"眼睛" 公司是国内工业级3D扫描仪龙头企业，产品能够实现0.02mm级高精度扫描。6D位姿产品已与机器人厂家达成合作，工业级扫描仪产品供货比亚迪、卡特彼勒、铂力特等下游头部企业。 与拓竹强强联合，产品有望于下半年推出 公司与拓竹达成战略合作协议，共同研发生产消费级3D扫描仪产品。拓竹近年来营收增长迅猛，历史上曾推出多个爆款产品。思看绑定拓竹有望实现销量的大幅跃升。 …
**易点天下观点更新** 看...
**易点天下观点更新** 看好公司从“卖流量”向“卖Token”演进，商业模式有望从广告分发进一步升级至AI调用层变现。 易点天下与阿里云联合打造“AI漫剧出海加速增长引擎”，阿里云提供千问/万相模型、全球云节点与算力底座，易点则负责内容生成、投放优化与商业化变现，双方实际上是在搭建AI内容行业的“模型调用+商业化分发”平台。 API聚合平台逻辑，本质都是通过“模型聚合+统一调用+Token消耗”切入AI基础设施层。易点与阿里云此次合作…
**【GH先进制造】先锋精科*...
**【GH先进制造】先锋精科** 【GH先进制造】先锋精科：ZW零部件核心供应商，竞品份额80%+，金属加热器爆单，陶瓷加热器0-1，位置好，长期670e 半导体零部件 -半导体设备Q2接单高增，目前加紧保交付 -海外零部件供应商产能严重不足 -国内零部件企业3、4月陆续爆单，下游需求逐季更紧，都在加班生产+积极扩产 先锋精科 -24年收入同比翻倍后，产能不够，24-26年加紧扩产，26E产能至少25e+，27E至少扩到30-35e(仅…
**【广信材料】近期股价强劲，...
**【广信材料】近期股价强劲，持续推荐** 【广信材料】近期股价强劲，持续推荐：首创屏蔽法海洋工程涂料，订单落地在即，受益于油气资本开支 海工涂料24年全球市场规模31亿美元，市场份额几乎被海虹老人、佐敦以及国际油漆三大欧美品牌垄断。 25年7月，公司控股孙公司汉璞石墨烯通过NORSOKM-501认证。 NORSOKM-501:2022（第7版）《 》是全球海洋工业海洋钢结构防护涂层广泛采用的标准，代表了重防腐涂料腐蚀测试的最严格技术规…
**【小商品城】数贸港5.15...
**【小商品城】数贸港5.15开业，多重催化可期，底部重视** 一、出口景气持续 26Q1进出口+25%；H1预计+10%+；中东扰动渐缓，新订单已陆续恢复，世界杯效应催化明显；美欧市场稳健，美国AI查验趋严倒逼合规化。 二、六区全面开业 5.15数贸港开业；4F1300铺已开（5年后收选位费）；超高层26H2预售、27年交付；六区CG服务费8000元/年，1-5区推进数字化改造有望向六区靠拢。 三、义支付继续放量 全年100亿美元GM…
**还是围绕PCB上游｜【天承...
**还是围绕PCB上游｜【天承科技】** 1、PCB最核心看msap工艺下，药水价值量占比从4-6%到10%+，价值量大幅提升。 2、TGV：明确跟国内最重要的客户合作，价值量PCB20-30X（具体客户欢迎私信） 3、重点来了业绩进入大拐点年，26Q1已证明。 欢迎大家周四继续参加我们AI+闭门会～
**【国联民生电子】三孚新科董...
**【国联民生电子】三孚新科董事长交流及重点推荐** 重点推荐PCB上游核心设备及药水供应商三孚新科，汇报如下： ➠公司业务线较多，我们分别做详细梳理汇报。其中＃核心业务为PCB设备+药水，＃新兴业务主要分为HVLP5铜箔、TGV玻璃基板、复合集流体三大领域设备+药水 一、PCB设备+药水 ➠公司深耕PCB电镀相关设备及药水，涵盖从PCB到MLCC等被动元件领域全部药水品类，为国内唯一同时提供设备及药水一站式配套服务的厂商； ➠该业务打…
**德邦科技&泰吉诺调研更新2...
**德邦科技&泰吉诺调研更新20260518** 德邦科技&泰吉诺调研更新20260518： 1）TIM2材料已经通过Nv验证，单GPU对应200人民币，下半年随着Rubin出货开始起量，TIM1.5液态金属验证顺利，在所有竞争对手中跑在最前面 2）光模块客户已经出货旭创、索尔思，做模块内的散热材料 3）半导体业务今年爆发，新增客户长鑫，SK海力士一直是大客户，预计今年半导体业务增速在60%以上 4）明年预计利润体量可以到5个亿，更多业…
**【福莱新材】特斯拉Opti...
**【福莱新材】特斯拉OptimusV3量产在即，重视电子皮肤龙头** 看好电子皮肤板块：T机器人目前只有电子皮肤还没有明确定点，电子皮肤是预期差最大的环节，又是壁垒较高的环节。 电子皮肤：公司产品已经实现大规模出货。2025年公司完成三代电子皮肤产品快速迭代升级：2月发布第一代电子皮肤，实现技术产品化转型；6月推出第二代产品，突破传统限制，达成“真柔性、全曲面、三维力”全域感知；11月发布第三代“芯感一体”触觉智能电子皮肤，集成柔性芯…
**【重视黑马：金洲管道】能源...
**【重视黑马：金洲管道】能源安全+输氢管线+第二主业，传统管道龙头迎来重估** 主业修复 公司一季度归母净利预计同比增长49%-65%，经营端明显改善。作为国内焊接钢管龙头之一，公司油气水输送管道产品体系完整，具备大口径高压管线供货能力。能源安全重要性提升后，管道这种传统基础设施资产，有望重新获得战略价值重估。 能源管线增量 中俄能源合作、西伯利亚力量2号、中俄蒙天然气管道等项目若持续推进，带来的不是短期主题，而是长期管材、设备和工程…
**美迪凯更新一、业绩拐点已至...
**美迪凯更新一、业绩拐点已至，26年预期扭亏为盈** 美迪凯更新 一、业绩拐点已至，26年预期扭亏为盈：25年营收6.64亿，增长36.72%，其中半导体声光学和半导体封测业务分别增长68.68%和140.66%。u200bu200b半导体工艺键合棱镜、MicroLED等新产品加速放量、毛利率改善，预计将从26年贡献可观收入，驱动扭亏！ 二、积极拓展全球供应链：公司深度绑定了汇顶科技、京瓷等国内外行业龙头，并通过了佳能、尼康、索尼等知…
**哈哈，英特尔公司现在威胁它...
**哈哈，英特尔公司现在威胁它的供应商** 哈哈，英特尔公司现在威胁它的供应商，除非他们使用18ACPU，否则就不再向他们供应CPU了 一家中国台湾传感器与显示芯片开发公司的经理表示，其公司正与PC制造商合作，为高端CPU笔记本型号供应更多高端组件。 “一旦你使用最高端的CPU，就必须升级高端显示屏等组件，才能向消费者证明这款高价机型的价值，”该经理说道。 行业消息人士称，供应限制让PC制造商陷入了“要么接受，要么放弃”的两难境地，其中…
**头部企业排产更新-2060...
**头部企业排产更新-2060519** 龙头排产依旧强劲，持续看好锂电6-7月主升浪 最近这两天大家关注龙头排产比较多，板块也调整比较多，之前发的6月环增15%+的数据大家有质疑。 此前头部电池厂5月排产大概是93，但是由于碳酸锂价格、控库存、谈价等因素影响，5月排产最后修到了85左右。 而最近很多材料价格长约已经签完，叠加碳酸锂如预期回落至18万，因此我们了解到6月开始排产会继续大幅上行，预计数字将在100左右，而主要行业企业都在这…
**锐翔智能ZJ交流要点更新0...
**锐翔智能ZJ交流要点更新0519：PCB自动化设备&光模块检测打开全新增长空间** 一、FPC折叠屏设备，折叠屏推动FPC层数翻倍，设备需求同步增长，Q3开始起有比较大的变化预计能在去年收入基础上贡献几个亿，整体主业收入今年预计10e+，利润在2.3～2.5e； 二、PP裁切机、压合机、嵌铜机，主力产品压合机，2026年胜宏预期下单8000w（同比+300%），国产化率低，大族数控占据大头份额；嵌铜（全新市场）机研发进度国内进度最快…
**英特尔公司（INTC）首席...
**英特尔公司（INTC）首席执行官陈立武做客CNBC** 英特尔公司（INTC）首席执行官陈立武做客CNBC，与吉姆・克莱默讨论生产技术；CPU和基板短缺；以及英特尔公司扭转局面的进展。如何判断英特尔公司何时签下苹果或其他代工客户： 英特尔公司首席执行官陈立武：“随着时间的推移，IP会准备就绪，这样我们就能服务其中一些客户。我认为最好的信号是，当你看到我增加资本开支，我投入资金购买设备，那就意味着我有了真正的客户。这就是我秉持的纪律。…
**以下是关于英伟达公司（NV...
**以下是关于英伟达公司（NVDA）周三财报的调查结果（买方EPS预期）** 以下是关于英伟达公司（NVDA）周三财报的调查结果（买方EPS预期）： 公司指引：2027财年第一季度营收为780亿美元，毛利率为75.0%。 市场一致预期：2027财年第一季度营收为786亿美元，毛利率为75.0%，EPS为1.76美元；2027财年第二季度营收指引为864亿美元，毛利率指引为74.8%；2027财年全年EPS为8.39美元；2028财年全年…
**JPM交易台究竟什么因素触...
**JPM交易台究竟什么因素触发头寸平仓** JPM交易台 究竟什么因素触发头寸平仓？ JPM的配对MOMO（动量）篮子“JPMPURE”较上周高点下跌6%，但年内至今仍上涨24%。 目前市场几乎所有人都在同一方向押注： 一、过去两周我们看到共同基金出现“被动买入”迹象，对冲基金的MOMO头寸处于99分位； 二、JPMPrime数据显示，对冲基金多头敞口环比上涨11.8%，升至336.6%，处于98%以上分位； 三、零售投资者已重新转为…
**陈果：基本面有意义** ...
**陈果：基本面有意义** 陈果：基本面有意义，但市场的基本面判断在如今A股会快速pricein，因为有海量量化资金捕捉市场信号=行情激烈短促。 =中美季报行情演绎完，再讨论Claude革命—AICAPEX上修导致供给紧缺环节增加的逻辑对交易意义不大，市场休息完会问：还有什么新鲜的？ 正常情况（海外无衰退风险）：费城半导体—创业板—科创板短期依次休整，Q3仍有新高。
**脑机接口产业重要公司最新动...
**脑机接口产业重要公司最新动向及未来催化梳理** 1.Neuralink——全侵入式高通量路径与手术自动化引领者 ·最新动态：2026年5月，马斯克展示了R2手术机器人的重大突破，已实现无需移除硬脑膜（DuraMater）即可精准缝合电极丝，并能触达全脑任何区域。公司已提前完成2026年全球20例人体植入的目标。 年下半年：正式启动BCI设备的大规模生产，并申请扩展PRIME临床试验至全球数十名患者。2027年初：预计披露Blinds…
**高盛中国午间速报** 上...
**高盛中国午间速报** 上证指数上涨0.02%。 科创50指数上涨1.01%。 上证50指数下跌0.15%。 创业板指下跌1.21%。 沪深300指数下跌0.52%。 中证500指数下跌0.32%。 总成交额为1.83万亿元。 A股延续震荡格局，板块轮动持续。 上证综指临近午盘翻红。 创业板指受隔夜美股走弱拖累，因光通信板块疲软而走低。 Lumentum公司隔夜下跌8.8%。 成交量较上周高位继续萎缩。 市场整体偏向防御性配置，前期滞…